Över 300 människor, de flesta skolelever, dog när färjan sjönk på väg till semesterön Jeju i april förra året.
Anhöriga rasade när kaptenen Lee Joon-Seok i den lägre instansen i november slapp undan med 36 års fängelse för försumlighet.
Yrkade på dödsstraff
Åklagarna hade yrkat på dödsstraff, med motiveringen att kaptenen övergett passagerarna i förvissning om att de skulle dö.
Fjorton besättningsmedlemmar dömdes i november till fängelse i mellan fem och 30 år. Nu sänks de straffen till mellan 18 månader och tolv år.